O Banco do Brasil (BB) fechou o terceiro trimestre de 2026 com lucro líquido ajustado de R$ 1,27 bilhão, o que representa um recuo de 66,5% na comparação com igual período do ano anterior. O resultado foi impactado diretamente pelo avanço da inadimplência, com peso maior no setor agropecuário, levando o banco a cortar pela metade a previsão de lucro para o fechamento do ano e a ampliar a estimativa de despesas com perdas financeiras.
De acordo com a instituição, “o aumento reflete principalmente a continuidade da elevação da inadimplência em parte da carteira de agronegócios e reforços pontuais em empresas do segmento atacado”.
Avanço dos calotes eleva custo do crédito
A retração no resultado trimestral foi impulsionada pela alta no custo do crédito, indicador composto por provisões contra inadimplência, descontos em renegociações e quantias recuperadas de operações antigas. Entre julho e setembro, esses gastos somaram R$ 21,2 bilhões, alta de 18,4% frente ao terceiro trimestre de 2025.
A taxa de inadimplência geral, calculada a partir de débitos com atraso superior a 90 dias, subiu para 6,08% em setembro, superando os 4,51% apurados no mesmo mês de 2025. O banco informou que as perdas se concentraram em contratos rurais de produtores de médio e grande porte ligados às culturas de soja e milho, além da pecuária, sobretudo no Centro-Oeste.
Nos recortes setoriais, o segmento agropecuário viu sua taxa de calote avançar de 4,84% para 6,92% em 12 meses. Na carteira de pessoas físicas, o índice passou de 6,01% para 9,14%, enquanto o índice de pessoas jurídicas ficou em 3,44%.
A carteira de crédito expandida totalizou R$ 1,3 trilhão ao término de setembro. O volume indica alta de 2,2% no confronto anual de 12 meses, porém mostra decréscimo de 0,5% ante o mês de junho.
Revisão nas projeções e corte de dividendos
Diante do crescimento das perdas operacionais, o Banco do Brasil alterou suas metas oficiais para 2026. A previsão de lucro líquido ajustado para o ano, inicialmente estimada entre R$ 18 bilhões e R$ 22 bilhões, foi reduzida para o intervalo de R$ 9 bilhões a R$ 11 bilhões. Em contrapartida, a expectativa de custo do crédito foi elevada de R$ 65 bilhões a R$ 70 bilhões para patamares entre R$ 80 bilhões e R$ 83 bilhões.
A expansão da carteira de crédito, antes estimada entre 0,5% e 4,5%, passou para uma projeção entre estabilidade e retração de 2%. A margem financeira bruta, que calcula a rentabilidade com juros deduzidas as despesas de captação, fechou em R$ 26 bilhões no trimestre, queda de 1,5% em base anual.
A instituição também comunicou que repassará apenas o percentual mínimo obrigatório de dividendos referente a 2026, fixado em 25% do lucro líquido. Os juros sobre capital próprio (JCP) do terceiro trimestre atingiram R$ 197 milhões, quantia equivalente a R$ 0,04 por ação e cerca de 52% inferior ao montante registrado no mesmo intervalo de 2025.
O cronograma de distribuição sofreu alterações: os proventos intermediários previstos para 11 e 19 de novembro foram cancelados; o anúncio complementar referente ao exercício de 2026 foi agendado para 17 de fevereiro de 2027, com liquidação prevista para 10 de março de 2027; e em 2027 não haverá pagamentos intermediários. O cumprimento do mínimo legal no próximo ano ficará condicionado aos cálculos de capital da instituição.
Indicadores de capital e rentabilidade
O balanço apontou mudanças no índice de Basileia, métrica que relaciona o patrimônio disponível aos riscos operacionais, funcionando como indicador da capacidade de absorção de perdas do banco. A taxa encerrou setembro em 13,45%, recuando dos 14,81% verificados um ano antes. Já o capital principal caiu de 11,16% para 10,80% na mesma base comparativa.
Por fim, a rentabilidade sobre o patrimônio líquido (ROE), que mede o retorno financeiro proporcionado ao capital dos acionistas, recuou de 8,4% para 2,8% em relação a setembro de 2025.
Com informações de: Gazeta de Rio Preto
